资金违规流入股市 银行保险机构行为“划出红线”

日前，银保监会通报现阶段影子银行和交叉金融业务存在的突出问题，主要涉及理财、同业、非标等方面：资管新规、理财新规执行不到位，过渡期业务整改不到位，新业务违背禁止刚性兑付的要求;业务风险隔离不审慎，理财资金违规承接表内不良资产，理财产品间通过非公允交易调节收益;同业业务专营及授信管理不到位，同业交易对手选择不审慎，同业投资多层嵌套，隐匿业务风险;非标投资业务管控不力，资金违规流入股市，违规投向房地产领域、“两高一剩”限制性领域。

银保监会相关部门负责人表示，为银行保险机构行为“划出红线”，督促银行保险机构不得再拉长融资链条、提高融资成本，不得再利用通道等方式搞资金空转、脱实向虚，而是要严格执行国家政策，提高金融支持“六稳”“六保”质效。

对于如何整改，银保监会指出，要持之以恒拆解高风险影子银行业务，规范整治结构复杂金融产品，坚持“五个严禁”：一是严禁多层嵌套投资、资金空转，结构复杂产品和业务死灰复燃;二是严禁监管套利、假创新和伪创新行为，发行超出风控水平和管理能力、尽职管理不到位的金融产品;三是严禁选择性落实新规要求，过渡期整改不到位，过渡期内新增资金池运作、长期限的非标资产，母行与理财子公司间产品划转不合规、利益输送、风险交叉传染;四是严禁资金违规流入股市，违规投向房地产领域、“两高一剩”等限制性领域;五是严禁不当宣传和销售，降低投资者准入门槛，严重侵害金融投资者和消费者合法权益。

此外，本次通报中，银保监会特别提示了销售适当性问题：影子银行和交叉金融产品中，相当部分结构较为复杂、风险水平较高，有的风险很高;各银行保险机构要严格投资者适当性管理，坚决杜绝向低风险承担能力客户销售高风险产品;要严格披露信息，坚决整治产品开发设计、销售过程中存在的不审慎、不合规问题，依法保护金融消费者知情权、选择权;对金融消费者集中反映的突出问题，要加强应急管理和危机处置，及时妥善处理纠纷。

此外，银保监会要求，各银行保险机构要落实主体责任，全面排查存在问题，建立整改台账，切实整改到位;严防屡查屡犯，紧盯本机构易犯多发的问题，集中力量，一抓到底，对有令不行、屡禁不止的部门、分支机构和人员，要严肃处理和问责;要举一反三，建立健全管理机制，积极稳妥推进有关业务规范转型。

关键词： 银行保险